Jak fungují digitální peníze centrálních bank (CBDC)?

Co jsou CBDC

Digitální peníze centrálních bank (CBDC – Central Bank Digital Currency) jsou digitální forma národní měny, kterou vydává přímo centrální banka. Na rozdíl od kryptoměn, které vznikají decentralizovaně, jsou CBDC plně pod kontrolou státu, stejně jako běžné bankovky a mince.

Cíl zavedení

CBDC mají sloužit jako moderní doplněk ke klasické hotovosti, přizpůsobený digitální době. Nejde o novou měnu, ale o novou formu již existující – například digitální korunu, euro nebo dolar. Jejich účelem je:

• zvýšit bezpečnost a efektivitu plateb,

• omezit závislost na komerčních bankách a karetních společnostech,

• zachovat měnovou suverenitu v době nástupu kryptoměn a soukromých digitálních měn,

• podpořit finanční začlenění, zejména v rozvojových zemích.

Jak by CBDC fungovaly v praxi

Každý občan by mohl mít digitální účet přímo u centrální banky nebo by používal digitální peníženku přes aplikaci. Platby by se prováděly rychle, bezpečně a bez zprostředkovatelů. Měly by být:

• okamžité – převody v reálném čase,

• bezpečné – díky ověřené identitě uživatele,

• levné nebo bez poplatků,

• transparentní, ale s důrazem na soukromí.

CBDC vs. kryptoměny

I když obojí existuje v digitální podobě, mezi CBDC a kryptoměnami (např. Bitcoin) jsou zásadní rozdíly:

Druhy CBDC

CBDC mohou existovat ve dvou hlavních podobách:

• Retailová CBDC – určena pro běžné občany a firmy (platby, úspory),

• Velkoobchodní CBDC – určena pro banky a instituce k mezibankovnímu vypořádání.

Kde už se testují

CBDC nejsou jen teorie – některé země je již testují nebo dokonce zavedly:

• Čína: digitální jüan (e-CNY) – pilotní projekty v mnoha městech.

• Bahamy: Sand Dollar – první plně funkční CBDC na světě.

• Evropská unie: testy digitálního eura – možný start v druhé polovině dekády.

• Švédsko: e-koruna – pokročilé testování.

• USA a ČR: zatím ve fázi analýz a diskusí.

Výhody a rizika

Výhody:

• Větší bezpečnost digitálních plateb

• Rychlejší a levnější transakce

• Možná alternativa ke komerčním bankám

• Lepší kontrola nad měnovou politikou

Rizika:

• Obavy o ochranu soukromí a sledování transakcí

• Odliv vkladů z komerčních bank, což by mohlo ohrozit jejich stabilitu

• Technologické a kybernetické hrozby

• Nutnost zásadních změn v bankovním systému

Shrnutí

CBDC představují významný krok ve vývoji peněz v digitální době. Nejde o náhradu klasické hotovosti, ale o její moderní doplnění. Jejich zavedení by mohlo změnit způsob, jakým platíme, spoříme i jak fungují banky. Přestože jsou stále ve fázi vývoje, je pravděpodobné, že v příštích letech budou hrát důležitou roli ve finančním systému většiny států.